美国的 优贷款利率的高低与联邦基金利率联系紧密。近二十年来， 优贷款利率始终与联邦基金目标利率同步自发性联动。

央行研究局局长张健华在其2012年7月刚刚出版的《利率市场化的全球经验》一书中透露了央行基准利率未来的走向，他这样阐述中国进一步推进利率市场化改革的初步考虑：确立 银行公开市场操作目标利率，通过逐步扩大贷款利率下浮幅度和存款利率上浮幅度，寻找中国的均衡利率水平，逐步实现政策利率由存贷款基准利率向 银行公开市场操作利率转化；通过 银行目标利率调节市场利率，理顺货币政策的传导机制。

如果 优贷款利率机制建立，那么未来，中国将存在基准利率和 优贷款利率共存的局面，而基准利率将更 上海银行间同业拆放利率（Shanghai Interbank Offered Rate，简称Shibor）。

Shibor以位于上海的银行间同业拆借 为技术平台计算、发布并命名，是由信用等级较高的银行组成报价团自主报出的人民币同业拆出利率计算确定的算术平均利率，是单利、无担保、批发性利率。目前，对社会公布的Shibor品种包括隔夜、1周、2周、1个月、3个月、6个月、9个月及1年。这一报价银行团现由16家商业银行组成。

平常的各家贷款都大同小异，大多数放款人提供的30年期的贷款都集中在大约四分之一个百分点上下。不过现在，随着经济的不稳，放款人愿意冒多大风险来放贷款，是差别很大的。所以一定要货比三家，仔细核查，因为利率是不断变化的。住房贷款 的一个部门LendingTree.com的首席经济学家卡梅伦芬德利(Cameron Findlay)称，2008年12月下旬的一天，富国银行（WFC）提供的30年合规贷款利率是5.0％，而美国银行（BAC）提供的同类贷款利率是6.625％。这不是贬损美国银行，但只有只有傻瓜才会在那一天从美国银行贷款而不是富国银行。

在联邦基金目标利率调整以后，各行即开始陆续公布其调整后的 优贷款利率，两者之间的利差保持稳定。美联储通过调整联邦基金目标利率，影响Libor和 优贷款利率，进而将货币政策传导到了实体经济。

但在中国，如果有这样两个利率共存，恐怕基准利率很难通过 优贷款利率传导到实体经济了，因为货币市场和信贷市场的割裂。因此业内人士建议需要其他配套措施，不然短期内央行利率政策就不会那么直接地传导到实体经济中，影响到宏观调控。

但与此同时，如果 优贷款利率机制建立，也能够倒逼一些措施的出台，以实现资金在两个市场中更为畅通地流动。